Сингапурское денежно-кредитное управление (Monetary Authority of Singapore, MAS), которое выполняет функции центрального банка и финансового регулятора в стране, объявило о введении строгих правил для компаний, работающих в сфере криптовалют и цифровых активов. Нововведения касаются в первую очередь тех фирм, которые зарегистрированы или ведут деятельность из Сингапура, но предоставляют свои услуги клиентам за пределами страны.
Теперь все такие криптовалютные компании обязаны получить официальную лицензию поставщика услуг цифровых токенов (Digital Token Service Provider, DTSP). Эта лицензия регулируется Законом о финансовых услугах и рынках, принятым в 2022 году (Financial Services and Markets Act, FSM Act). Если компания не оформит соответствующее разрешение, то она должна будет полностью прекратить работу с иностранными клиентами не позднее 30 июня текущего года.
Без исключений и отсрочек
Регулятор занял жесткую позицию — никаких поблажек и переходных периодов для компаний не предусмотрено. Все участники рынка должны либо привести свою деятельность в полное соответствие с требованиями, либо прекратить оказание услуг за рубежом. В случае нарушения этих условий к компаниям будут применяться санкции, вплоть до штрафов и других административных мер.
MAS особо подчеркнул, что лицензии DTSP будут выдаваться только в строго ограниченных случаях. Это означает, что получить разрешение будет крайне сложно, и компании должны будут пройти тщательную проверку.
Почему Сингапур пошел на ужесточение регулирования?
Главная причина, по которой MAS приняло такое решение, — это обеспокоенность высокими рисками, связанными с отмыванием денег и финансированием терроризма. Ведомство считает, что трансграничный характер деятельности криптовалютных сервисов делает их особенно уязвимыми с точки зрения незаконной финансовой деятельности.
Сингапур давно позиционирует себя как один из ключевых финансовых центров Азии и мира, и его политика в отношении криптовалют всегда отличалась разумным балансом между инновациями и защитой инвесторов. Однако события последних лет, включая громкие случаи мошенничества, отмывания денег и обхода санкций с использованием цифровых активов, заставили власти ужесточить регулирование.
Условия получения лицензии DTSP
Для получения лицензии компании должны соответствовать целому ряду критериев:
- Финансовая устойчивость.
Установлен минимальный порог капитала — не менее $250 000. Эта сумма обязательна как для юридических лиц, так и для индивидуальных операторов. Таким образом, регулятор стремится ограничить рынок от недобросовестных или слабых игроков. - Компетентность руководства.
Руководители компаний должны иметь достаточный опыт в финансовой сфере, а также хорошо разбираться в местном законодательстве и нормативных актах, касающихся цифровых активов. - Соблюдение международных стандартов.
MAS требует, чтобы компании соответствовали стандартам таких организаций, как FATF (Financial Action Task Force) — Группа разработки финансовых мер борьбы с отмыванием денег. Эти стандарты включают в себя обязательные процедуры по идентификации клиентов (KYC), борьбе с отмыванием денег (AML) и финансированием терроризма (CFT). - Аудит и отчетность.
Все лицензированные компании обязаны ежегодно проходить независимую проверку своих операций. Результаты аудита должны направляться в MAS. Это необходимо для повышения прозрачности и контроля над транзакциями.
Реакция отрасли и потенциальные последствия
Новость вызвала широкий резонанс среди участников криптовалютной отрасли. Некоторые компании уже начали процедуру получения лицензии, другие — рассматривают возможность переезда в другие юрисдикции с более мягкими правилами. Для части фирм выполнение новых требований может оказаться слишком затратным или сложным.
Однако с точки зрения государственных интересов и защиты граждан, меры MAS выглядят оправданными. Они направлены на то, чтобы создать устойчивую и безопасную экосистему для развития цифровых финансов. В долгосрочной перспективе это может повысить доверие к рынку криптовалют и привлечь новых инвесторов.
Предыстория: расследование против Worldcoin
Дополнительным поводом для введения ужесточений стало начавшееся в сентябре 2024 года расследование в отношении семи человек. Эти лица подозреваются в незаконной продаже аккаунтов проекта Worldcoin, а также в нелегальном предоставлении услуг по торговле цифровыми токенами. Это дело стало одним из самых громких за последний год и наглядно продемонстрировало уязвимости текущей системы контроля.
Контекст: как регулируется крипторынок в других странах?
Сингапур не одинок в своих действиях. Во многих странах мира регулирующие органы также начали активную работу по приведению криптовалютной отрасли в правовое поле. Например:
- В США криптобиржи обязаны соблюдать требования Комиссии по ценным бумагам и биржам (SEC), а также Финансовой разведки (FinCEN).
- В Евросоюзе в 2023 году вступил в силу регламент MiCA (Markets in Crypto-Assets), который вводит строгие требования к поставщикам криптоуслуг.
- В ОАЭ и Гонконге создана отдельная правовая база для лицензирования криптокомпаний, при этом власти делают упор на привлечение легальных игроков.
Таким образом, глобальный тренд очевиден: государства стремятся установить контроль над крипторынком, чтобы минимизировать финансовые преступления и защитить интересы граждан.
Как криптовалютные компании могут адаптироваться к новым требованиям MAS
Многие компании, столкнувшиеся с новыми правилами, задаются вопросом: что делать дальше? Вот несколько стратегий, которые могут помочь криптофирмам остаться на плаву и соответствовать новым требованиям регулятора:
- Юридическая переоценка бизнес-модели.
Необходимо провести полную юридическую проверку своей деятельности и определить, попадает ли компания под действие нового законодательства. Это поможет избежать штрафов и санкций. - Получение лицензии DTSP.
Компаниям следует начать процедуру лицензирования как можно скорее. Это может занять месяцы, а процесс потребует подготовки большого количества документов и внедрения новых процедур. - Перенос бизнеса в другие юрисдикции.
Для некоторых компаний единственным выходом может стать переезд в страну с более гибким регулированием. Однако стоит помнить, что это сопряжено с дополнительными затратами и может повлиять на доверие клиентов. - Повышение внутренней прозрачности.
Даже до получения лицензии компании могут внедрять внутренние процедуры соответствия (compliance): проводить идентификацию клиентов, отслеживать транзакции, обучать персонал по AML/CFT. - Взаимодействие с регулятором.
Открытый диалог с MAS может быть полезным. Компании могут обратиться за разъяснениями, консультациями и технической поддержкой.
Заключение
Новые правила, введённые денежно-кредитным управлением Сингапура, могут серьёзно изменить ландшафт криптоиндустрии в регионе. Несмотря на жесткость требований, они направлены на защиту интересов как государства, так и пользователей. В условиях глобального ужесточения регулирования, такие меры — это шаг к формированию зрелой, стабильной и безопасной цифровой финансовой системы.
Добавить комментарий