Известный инвестор и миллиардер Уоррен Баффет, через свою компанию Berkshire Hathaway, продолжает стратегическое сокращение доли в одном из крупнейших банков США – Bank of America. За три дня, с 15 по 19 августа, его инвестиционный конгломерат продал дополнительные 14 миллионов акций банка на сумму около 550 миллионов долларов. Эти сделки стали частью масштабной распродажи, начатой еще в середине июля, когда Berkshire Hathaway неожиданно решила уменьшить свою многолетнюю позицию в капитале Bank of America.

История инвестиций Баффета в Bank of America
Уоррен Баффет всегда был известен своим дальновидным подходом к инвестициям. Впервые его компания приобрела акции Bank of America в период финансового кризиса 2008-2009 годов, когда банк, как и многие другие финансовые учреждения, оказался под значительным давлением. В 2011 году Баффет принял решение о дополнительной покупке большого пакета акций банка, тем самым выразив уверенность в его будущем росте. С тех пор доля Berkshire Hathaway в капитале Bank of America росла, и на определенном этапе она достигла 12% — значительного показателя, учитывая размеры финансового учреждения.

Однако середина 2023 года ознаменовалась неожиданным поворотом. В июле Berkshire Hathaway начала активную продажу акций Bank of America, что вызвало удивление у многих инвесторов и аналитиков. За период с середины июля по 19 августа было продано порядка 100 миллионов акций, что существенно уменьшило долю холдинга в капитале банка. Несмотря на этот шаг, Bank of America все еще остается крупнейшей инвестицией Баффета в банковском секторе, хотя и заметно сократившейся по сравнению с прошлыми годами.

Влияние распродажи на рынок
Продажа такого крупного пакета акций не могла не оказать влияния на рыночные котировки Bank of America. На 17 июля, когда акции банка достигли своего годового максимума в $44,44 за единицу, началось постепенное снижение их стоимости. К 19 августа, через месяц после начала распродажи, акции Bank of America упали в цене до $39,67, что составляет 10,74% от их пикового значения. Это снижение явно связано с действиями Berkshire Hathaway, поскольку продажа крупных пакетов акций часто оказывает давление на рынок и вызывает негативные ожидания у других инвесторов.

Однако ключевой вопрос, который волнует финансовое сообщество, заключается в том, до каких пор Баффет намерен продолжать продажу. Некоторые аналитики предполагают, что конечной целью может быть сокращение доли до 10%. Это позволило бы компании избежать необходимости раскрытия информации о сделках с акциями Bank of America в течение двух рабочих дней, как того требует американское законодательство для компаний, владеющих более 10% акций.

Стратегия Баффета: избавиться или удержать?
Уоррен Баффет известен тем, что его инвестиционные решения часто основаны на долгосрочном видении. Он предпочитает вкладывать средства в компании, которые, по его мнению, будут успешными на протяжении многих лет. Тем не менее, бывают случаи, когда Баффет решает расстаться с акциями, даже если они долгое время приносили стабильную прибыль. Как правило, такие решения принимаются на основе тщательного анализа финансового состояния компании и перспектив развития рынка в целом.

Примером может служить история с акциями IBM, в которые Баффет активно инвестировал в начале 2010-х годов, но затем, столкнувшись с трудностями компании в адаптации к новым рыночным условиям, начал постепенно избавляться от своей доли. С учетом этого факта, распродажа акций Bank of America может быть сигналом о том, что Баффет видит определенные риски или ограничения в будущем развитии банка.

Тем не менее, даже после распродажи Bank of America остается важной частью портфеля Berkshire Hathaway, что свидетельствует о том, что Баффет не намерен полностью отказываться от этой инвестиции. Возможно, он просто корректирует свои позиции в свете текущих экономических реалий и рыночных условий.